Casi tres cuartas partes de los banqueros creen que Estados Unidos ya está en recesión o entrará en una el próximo año, según una nueva encuesta a 427 ejecutivos de bancos comunitarios realizada por la firma fintech.

Los banqueros encuestados citaron los aranceles, el deterioro de la calidad crediticia y la incertidumbre sobre las tasas de interés como los principales impulsores de sus preocupaciones, lo que revela la ansiedad constante en un grupo que históricamente harepublicanos respaldadospolíticas económicas.

“Se trata principalmente de banqueros comunitarios… quienes, en general, diría que apoyan al presidente Trump”, declaró un portavoz de Intrafi. “Al mismo tiempo, son la primera línea de prestamistas para pequeñas empresas y agricultores… dos sectores muy sensibles a las fluctuaciones en los precios de importación y exportación”.

Solo el 27% de los ejecutivos bancarios encuestados afirmó no prever una recesión en el horizonte. El 73% de los banqueros cree que la economía ya está en recesión o lo estará durante el próximo año. Entre los pesimistas, el 24% predijo que la recesión ocurriría en los próximos seis meses, el 39% creía que era probable una recesión durante el año y el 10% afirmó que creía que la economía ya estaba en recesión. Cabe destacar que quienes pensaban que Estados Unidos se encaminaba hacia una recesión eran mucho más propensos a mencionar los aranceles como una de sus principales preocupaciones económicas.

“No creo haber visto nunca que los aranceles se consideraran una preocupación importante [en encuestas anteriores]”, declaró el portavoz de IntraFi. “Si los aranceles provocan un aumento de precios y la Reserva Federal tiene que reaccionar, será una gran preocupación para los banqueros”.

Aunque gran parte de la industria bancaria se unió detrás de Trump en 2024, esperando que su regreso trajera alivio regulatorio y recortes de impuestos para los ricos, su alineamiento ideológico con el Partido Republicano y su optimismo partidista han hecho poco para calmar los crecientes temores de una recesión.

Los banqueros tienen buenas razones para preocuparse, ya que los amplios aranceles del presidente Donald Trump han generado temores de que la economía podría estar entrando en un período prolongado de crecimiento deprimido y alta inflación, una condición conocida por los economistas como estanflación.

La encuesta también demostró que las perspectivas para el sector bancario se han deteriorado considerablemente desde principios de año. Intrafi reveló que un 24 % más de banqueros prevé ahora un deterioro de las condiciones económicas en comparación con el trimestre anterior, mientras que el porcentaje de quienes esperan una mejora ha disminuido un 19 %.

La encuesta también destacó la tensión en la dinámica entre bancos y cooperativas de crédito. A pesar de un número récord de bancos adquiridos por cooperativas de crédito el año pasado, una ligera mayoría (el 55 % de los encuestados) afirma que no vendería a una de ellas, ni siquiera si eso implicara rechazar la mejor oferta.

“El número de bancos que básicamente dijeron: ‘No venderíamos a una cooperativa de crédito bajo ninguna circunstancia’ aumentó aproximadamente dos puntos”, dijo el portavoz. “La acritud es real”.

En los últimos años, la tensión entre los bancos y las cooperativas de crédito se ha intensificado a medida que las cooperativas de crédito crecen en tamaño, influencia y ambición, a menudo difuminando las líneas que alguna vez distinguían a las empresas históricamente centradas en la comunidad de los bancos.

Originalmente diseñadas como cooperativas sin fines de lucro al servicio de miembros de bajos recursos, las cooperativas de crédito ahora poseen más de 2 billones de dólares en activos y han estado adquiriendo bancos comunitarios que pagan impuestos a un ritmo creciente. Los banqueros argumentan que esta tendencia representa una forma de “arbitraje regulatorio”, citando la exención de impuestos de las cooperativas de crédito y la exención de ciertas regulaciones como la Ley de Reinversión en la Comunidad como ventajas injustas. Estas preocupaciones han llegado al Capitolio, donde la representante Claudia Tenney, republicana por Nueva York, solicita una audiencia en el Congreso sobre la situación fiscal de las cooperativas de crédito, y los Banqueros Comunitarios Independientes de América exigen un mayor escrutinio del sector.

Los líderes de las cooperativas de crédito han refutado las afirmaciones de que operan con menos restricciones, señalando que están reguladas por la Administración Nacional de Cooperativas de Crédito y sujetas a sus propias obligaciones, incluyendo topes de tasas y restricciones de membresía. Aun así, los críticos, incluidos los defensores del consumidor, argumentan que muchas cooperativas de crédito se han desviado de su misión original y se asemejan cada vez más a bancos con fines de lucro. A pesar de estas preocupaciones, es improbable que se implementen iniciativas legislativas para modificar su estatus de exención de impuestos.

Aun cuando se intensifica el debate sobre la paridad regulatoria, el 45% de los banqueros encuestados afirmó que vendería su institución a quien presentara la mejor oferta, independientemente del tipo de constitución. Un portavoz de Intrafi señaló que, si bien la división en las respuestas podría reflejar una división filosófica, es más probable que indique una mentalidad práctica. Las cooperativas de crédito que aspiran a adquirir bancos, sugirió el portavoz, podrían simplemente tener que ofrecer acuerdos más atractivos.
“Si alguien te hace una oferta mejor, pero no te convence del todo, ¿de verdad no vas a aceptarla?”, preguntó el portavoz de IntraFi.

Fuente: https://www.americanbanker.com/news/bankers-pessimistic-about-economy-due-to-tariffs-rate-risks